Cererea de credite ipotecare, la cel mai scăzut nivel în Europa. Cele mai scumpe sunt în România
Creditele ipotecare din Europa sunt estimate să ajungă la 31 decembrie 2023 la cel mai scăzut nivel din ultimii zece ani. Cauza o constituie costurile împrumuturilor, considerate ridicate, slăbirea ritmului de creștere a economiei și scăderea încrederii pe piața imobiliară, factori ce reduc cererea de credite. DCele mai scumpe credite ipotecare sunt în România.
O simplă verificare a dobânzilor practicate de bănci în zona euro pentru credite ipotecare indică un nivel puțin peste 2%, în medie, în prima parte a acestui an.
În statele membre din afara zonei euro, dobânzile anuale pentru împrumuturile ipotecare sunt de sub 3% în Cehia, de 5%, în medie, în Ungaria, și de aproximativ 7,5% în Polonia. În România, sunt cuprinse între 8,2 și 9,9% pe an, în funcție de bancă.
Evident, pentru toate aceste țări vorbim de ratele nominale, nu de dobânda anuală efectivă, care este mai mare și e diferită în fiecare dintre statele menționate anterior.
În cea mai recentă previziune realizată de Ernst & Young privind împrumuturile acordate de băncile europene se preconizează că împrumuturile ipotecare vor crește cu doar 1,5% în 2023 și cu 2,4% în 2024, ceea ce reprezintă cea mai redusă creștere din ultimul deceniu.
Economia zonei euro ar urma să crească cu doar 0,5% în 2023 și cu 0,6% în 2024, iar totalul împrumuturilor bancare va consemna o creștere modestă, de 2,1% în 2023. Această estimare constituie o scădere, raportată la maximul ultimilor 14 ani, de 5% creștere, înregistrată în 2022 față de 2021.
Experții financiari cred însă că volumele împrumuturilor vor începe să se redreseze încet, creșterea urmând să ajungă la 2,3% în 2024, 3,2% în 2025 și 3,3% în 2026. Aceste rezultate pot fi atinse doar cu condiția ca reducerile de dobândă ale Băncii Centrale Europene așteptate în 2024 să devină realitate. Printre efectele acestei măsuri s-ar putea număra și ieftinirea împrumuturilor pentru gospodării și companii, precum și stimularea cererii de credite.
Pe de altă parte, problema creditelor neperformante rămâne de actualitate. Se preconizează că Spania și Italia vor înregistra cele mai mari rate ale acestor tipuri de credite în 2023, de 2,3% și, respectiv, 2,7%. Estimarea E&Y consideră drept cauză, cel puțin parțial, volumul ridicat de credite ipotecare cu rată variabilă de pe ambele piețe, care îi lasă pe debitori mai expuși la costuri mai mari.
Germania - economia se va contracta
Se estimează că economia germană este singura dintre economiile majore din zona euro se va contracta în acest an, în mare parte din cauza ratelor dobânzilor mai mari, a perturbărilor cu care se confruntă piețele sale de export și a efectului prețurilor ridicate prelungite ale energiei asupra bazei industriale. În ansamblu, estimarea previzionează că PIB-ul german se va contracta cu 0,2% în 2023, urmând să crească cu 0,1% în 2023 și cu 1,8% în 2025.
Franța – PIB-ul încetinește, economia rezistă
Economia franceză a dat dovadă în ultima vreme de o rezistență mai mare decât cea a zonei euro în general. Creșterea PIB-ului francez a încetinit la 0,1% în trimestrul al treilea, de la 0,6% în trimestrul al doilea 2023, deși acest lucru a mascat o performanță robustă din partea cererii interne. Prognoza EY European Bank Lending Forecast prevede o creștere anuală a PIB-ului francez de 0,9% în acest an, urmată de 0,6% în 2024 și de 2% în 2025.
Spania - creditarea ipotecară a scăzut puternic
După un început relativ puternic în 2023, se preconizează că PIB-ul spaniol va crește cu 2,4% în 2023, datorită axării economiei spaniole pe servicii, dependenței mai reduse față de industriile energointensive și a redresării în curs a sectorului turismului. Se estimează că împrumuturile pentru întreprinderi se vor contracta cu -3,4% în acest an, înainte de a stagna în 2024. Creditele ipotecare vor scădea 1,5% în acest an, mai ales din cauza structurii acestor credite, majoritar cu rată variabilă.
Italia - creștere lentă în 2023
Italia a evitat la limită o recesiune tehnică în trimestrul III din 2023, deoarece PIB-ul a stagnat, după o contracție de 0,4% în trimestrul II din 2023. Creșterea PIB-ului este prognozată la 0,7% în acest an, la 0,6% în 2024, respectiv la 1,2% în 2025. Împrumuturile ipotecare vor crește cu doar 1,1% în acest an (raportat la 2021), în scădere de la 4,2% în 2022. Creditele de consum ar putea crește cu 4,5% în acest an, iar cele pentru companii sunt estimate să se contracte cu -5,1%, înainte de a reveni la o creștere de 1,4% în 2024.
